ทำไม JTO พุ่ง 15.6% ขณะเฟดขึ้นอัตรา?

เหตุการผิดปกติ

JTO พุ่งขึ้น 15.63% ในเจ็ดวัน—ขณะที่เฟดขึ้นอัตรา สินทรัพย์ดั้งเดิมลดลง และปริมาณ DeFi ลดลง แต่นี่คือมัน: \(2.2548 USD, \)16.1894 CNY โดยมีปริมาณการซื้อขาย 40.7M โดยไม่มีความตื่นตระหนกจากกองทุนมหกรรม และไม่มีการฮัพของ FOMO เพียงข้อมูลบนบล็อกเชนที่สะอาด

Cơ chế

这不是เวทมนตร์—มันคือพฤติกรรมเชิงอัลกอริธึมที่จับภาพรูปแบบการชดเชยระดับ Layer2 การเคลื่อนย้ายสภาพคล่องจากตลาดกลางไปสู่ DEXs โดยมีสเปรดต่ำและทนทาน MEV—ตรงกับพฤติกรรมของผู้เล่นที่ไม่ไว้วางใจตัวกลาง

ข้อมูลไม่โกหัว

มอง Snapshot 3: ราคาไม่เปลี่ยน ($1.7429), ปริมาณเท่าเดิม (21M), อัตราแลกเปลี่ยนคราวเท่าเดิม (10.69)—แต่ตลาดยังคงกำหนดราคาให้เหมือนไม่มีอะไรเกิดขึ้น? มันคือภาพหลอกของศูญญากาลที่แกล่าวเป็นสมดุล

เหตุผลสำคัญ

เราไม่ได้มองเห็นการพุ่งของตลาด—we เราเห็นการเคลื่อนย้ายเงินทุนมีขอบเขตไปสู่โครงสร้างไร้ขอบเขต JTO มีความผันผายไม่ได้ถูกผลักโดยการพยากรณ์; มันถูกผลักโดย arbitrage จากสมาร์ตคอนแทรกใน L2 rollups เชื่อมโยงกับการไหลเวียนคำสั่งบนบล็อกเชนจริง

เครื่องมือตรวจสอบ

dใช้งาน Python เพื่อสร้างใหม่อินเด็กซ์ความรู้สึก: เอาปริมาณธุรกรรมบนบล็อกเชนจาก Etherscan + Polygon zkEVM mempools, เชื่อมโยงกับความผันผายของ CME futures, จากนั้นวางแผนภูมิตราading JTO เทาบกับการขึ้นอัตราเฟดนับแตะ Q3’23

##คำถามสุดท้าย หากระบบเป็นแบบไร้ขอบเขตจริง…ทำไมเรายังมองหาสัญญาณในมาตรฐานแบบศูญญากาล? ความจริงไม่อยู่ในพอร์ตลียู—youอยู่ในสมุด